|
|
|
|
Лекция: Курс лекций по экономике предприятия
В теории управления выведена формула для определения одной партии заказа:
где NT – общая потребность в материалах за период T;
Z – стоимость выполнения одной партии заказов (транспортные издержки и т.п.);
ЗХ – затраты на хранение единицы материалов.
Контроль над запасами означает обеспечение правильного соотношения между
издержками и выгодами от оптимизации затрат. Информацию об издержках и
выгодах нельзя получить из официальной бухгалтерской и статистической
отчетности. Издержки связаны с хранением материала ( хранение, страхование,
налог на собственность, износ, содержание здания и т. п.) и выполнения заказа
(обработка). Слишком большие запасы требует излишнего объема ОС,
сопровождается риском утраты, недостаток запасов ведет к риску остановки
производства, следовательно, риск упущенных возможностей.
Следить за всеми видами материалов трудно, поэтому выработан принцип контроля
над запасами, называется АВС, когда все запасы делятся на три группы (А, В и
С):
| Показатели | Категория А | Категория В | Категория С | | удельный вес материалов | 50% | 30% | 20% | | степень контроля | ежедневный контроль сделок | периодическая инвентаризация | инвентаризация раз в год | | исполнение процедур | расчет потребности и периодический контроль | укрупненное планирование, передача контроля в низшие органы управления |
Существует 3 метода списания одного и того же материала, поступившего в
разное время, по разным ценам:
1) Средних издержек. Списываются затраты и определяется стоимость
запасов. Например:
| Запас на начало года | 100´5р=500 | Стоимость запасов на конец года | = | 500+1200+1600 | =5,5 р | | Прирост в мае | 300´4р=1200 | 100+300+200 | | Прирост в октябре | 200´8р=1600 | Запас на конец года = 300´5,5 = 1650 | | Запас на конец года | 300´? |
2) ФИФО. Предполагает, что запасы используются в той
последовательности, в которой они закупаются. Остатки материалов на конец
периода оцениваются по цене последних закупок. Позволяет наиболее точно
определить себестоимость изготовляемой продукции и чистую прибыль от
реализации, но искажает стоимость запасов.
3) ЛИФО. Предполагает списание материального производства по цене
последних поставок, а цена запаса определяется исходя из стоимости наиболее
ранних закупок. Позволяет обеспечить увязку текущих доходов и расходов, и
сгладить влияние инфляции. Уменьшает налог на прибыль, но снижает финансовые
результаты деятельности, а это влияет на положение на финансовом рынке.
2. Анализ кредитной политики предприятия и оптимизация полученных платежей.
Контроль денежных потоков .
Управление денежными потоками обеспечивается пониманием важности получения
платежей, гибкости контрактов, анализа кредитной политики. Продажи бывают
двух типов:
1 Предоплата: малый риск, повышенная оборачиваемость ОС, узкая покупательная
база;
2 Кредит: высокий риск, возможные потери из-за инфляции, большая потребность
в ОС. Поэтому нужна политика скидок, кредитов.
3.Контроль над бартерными сделками. Продукция, обмениваемая по бартеру,
сокращает оборотные средств; продукция, получаемая по бартеру, увеличивает
оборотные средства. Доходы по бартеру минуют банковские счета, давая
руководству большую свободу действий => жульничество. В целом бартерные
сделки несут большие издержки, чем при денежных сделках. Рекомендуется
выяснить, прежде чем вступить в бартерные сделки:
1. Можно ли допустить снижение дохода в наличных деньгах.
2. Можно ли обменять данный товар на более полезный товар.
3. Можно ли получить выгоду от снижения денежных затрат.
Оборотные средства в условиях инфляции.
В условиях инфляции быстро обнаруживается нехватка основных средств. Причиной
этого является получением инфляционной сверхприбыли и искусственным
занижением амортизационных отчислений:
Финансовые результаты деятельности предприятия определяются на основе
выручки, действующая на момент реализации, а стоимость материальных затрат,
исходя из цен на дату их приобретения. Следовательно, цена материала к
моменту выпуска продукции значительно возрастет, но в себестоимость она
войдет по закупочной цене. Разница цен дает инфляционную прибыль, которая
плюсуется к нормальной производственной прибыли и с общей суммы взимается
налог на прибыль. После вычета налоговых средств на восстановление
физического объема материальных затрат не хватает.
Чтобы повторить цикл производства в прежнем объеме предприятие вынуждено либо
просить дотацию у государства, либо брать кредит под высокий процент для
пополнения ОС, либо сокращать объем производства.
Управление ОС связано со сбытом продукции: производители может сам
позаботиться о сбыте, либо обратиться к посредникам, связанным с системой
сбыта.
За рубежом есть такая форма «франчайзинг». Это когда заключается с
предприятием – изготовителем договор на исключительный заказ данного
производителя и получает скидку в цене. Они получают возможность продавать
товар при использовании имени товарного знака, рекламной поддержкой
производителя.
Торговля бывает оптовой и розничной.
При прямом сбыте товар для потребителя становится дешевле, но производитель
упускает услуги, предоставляемые торговлей и предприятие берет на себя
ценовой риск.
В последнее время широко используется логистика в вопросах снабжения
производства.
Логистика – система единого управления потоками информации и продуктами и
складирование товаров с целью поставки их в необходимом количестве и комплекции
в нужное время и место с минимальными затратами, с применением оптимальных
методов поставки. В зависимости от того, из какого места осуществляется
управление транспортными потоками, различают:
- Управление из пункта отправления;
- Управление из пункта назначения;
- Система централизованного управления перевозками.
Предприятие является не только продавцом своей продукции, но и покупателем
сырья и материалов. В этом случае поведение предприятия подчиняется всем тем
закономерностям, которые присущи потребителю.
Факторы, определяющие спрос на ресурсы со стороны производителей системы:
1. Спрос на ресурсы является производственным от спроса на готовую
продукцию.
2. Высокая эффективность ресурсов сама по себе не обуславливает высокий
спрос на этот ресурс.
3. Спрос на ресурсы зависит от характера технологий и направлений
технологических изменений.
4. Соотношение цен на взаимозаменяемые ресурсы влияет на спрос на эти
ресурсы. Производитель конечного продукта может изменять технологию, чтобы
использовать более дешевый ресурс, если это не повлияет на качество
продукции.
5. Спрос на ресурсы тем больше, чем выше предельный доход, который
предприятие получает при продаже.
6. Чем больше используется взаимозаменяемость ресурсов при производстве
продукции, тем устойчивее спрос на эти ресурсы.
7. Эластичность спроса на ресурсы зависит от эластичности спроса на
конечную продукцию.
8. Эластичность спроса на ресурс в определенной степени зависит от того,
какую долю в общих издержках предприятия занимают издержки на этот ресурс.
9. Критерием эффективности использования и распределения ресурсов служит,
распространенный на производственную систему, принцип ПАРЕТО, согласно
которому распределение переменных факторов производства должно быть
осуществлено так, чтобы предельный продукт от использования факторов во всех
альтернативных вариантах должно быть одинаковым. В этом случае предприятие
организует производство в соответствии со своей кривой замещения и кривой
производственных возможностей, то есть наибольшая эффективность из возможных
способов. Принцип Парето гласит, что в эффективной экономической системе
невозможно произвести никакого улучшение ее параметров без ухудшения других.
Наряду с коммерческой основой производства, существуют основа связанная
непосредственно с производством. Одним из направлений такой деятельности
является АРЕНДА оборудования.
Аренда – договор между арендодателем и арендаторами о предоставлении
имущества во временное пользование за определенную плату.
У арендодателя сдаваемое имущество временно или постоянно не используется. Но
на него начисляются амортизационные отчисления. Для владельца имущества важно
определить размер запрашиваемого арендной платы и насколько это
целесообразно.
Поскольку на недействующее оборудование начисляются амортизационные
начисления, то минимальная сумма арендной платы может считаться сумма
амортизационных отчислений.
Если договором аренды предусматривается обслуживание и ремонт, то
соответственно это в размер арендной платы. Определяя целесообразность сдачи
оборудования в аренду его владельцу можно сопоставить З варианта:
1. Продать неисправное оборудование и вложить деньги в банк или в дело.
2. Списать его и сдать в металлолом, но придется возместить из прибыли
не амортизированную часть из себестоимости.
3. Сдать в аренду. Обычно принято арендную плату вносить равными частями
1 раз в год (месяц, квартал). Арендодатель может учесть «ущерб» от позднего
поступления средств. Дело в том, что в рыночных условиях деньги должны
работать, то есть делать деньги. 1 руб. полученный через год это не одно и
то же, что 1 руб. полученный сегодня, так как он не работал целый год и не
давал дохода, хотя бы на уровне банковского процента, значит, арендодатель
понес ущерб.
Учет ущерба от позднего получения средств производителем путем
дисконтирования, то есть приведение будущей цены денег к цене их на начало
аренды. Дисконтирование производится путем дисконтного множителя:
b = (1 + i) –n ,
где i – норма доходности;
n – число лет аренды.
n – арендная плата.
Пусть n = 1, решили учесть «ущерб» по ставке i:
ani = n (1+ i) –1 + n (1+ i) – 2 + n (1+ i) – 3 + n (1+ i) – 4,
где ani – общая сумма арендной платы за время аренды;
i – норма доходности.
Обозначим (1+ i) –1 через r, тогда ani = r + r2 + r3 +r4
Это геометрическая прогрессия. Из арифметики известно, чему равна сумма членов
геометрической прогрессии. Только в нашем случае первый член геометрической
прогрессии и ее знаменатель равны: 
Преобразовав это выражение, получаем: 
Арендная плата за n – лет при i – доходности, если взять исходную аренду > 1, то 
Ani = первоначальная стоимость – остаточная стоимость ´
дисконтный множитель, то есть
R – характеризует размер арендной платы, равномерной по годам,
обеспечивающую желаемую доходность от сдачи оборудования в аренду.
Естественно, что норма доходности должно быть больше нормы амортизации.
Разность i и нормы амортизации характеризует реальную доходность арендной
операции. Если условия выплат арендной платы иные, то расчеты усложняются, а
суть остается той же.
Учет инфляции при аренде можно вести двумя методами:
1. Через рост арендной платы.
2. Через рост желаемой нормы прибыли.
Аренда может быть с выкупом по остаточной стоимости. Арендатор может
рассчитывать, что выгоднее, купить оборудование если есть средства или купить
оборудование, взяв кредит. В основе выгоды от аренды лежи доход от
возможности производить, либо увеличение выпуска продукции.
Особой формой аренды является ЛИЗИНГ – это финансовая аренда.
Сущность лизинга: лизингодатель по заявке лизингополучателя производит
или приобретает необходимое оборудование и передает его на долговременной
основе на договоренный срок. В случае досрочного расторжения договора
лизингополучатель должен вернуть оборудование и уплатить за весь срок указанный
в договоре. Механизм лизинга может быть в 3-х видах:
Механизм №1 (нереальный)
Механизм №2
Механизм №3
Участвует банк как дополнительное звено для обеспечения дополнительного кредита.
Арендная плата по лизингу, как правило неравномерная по годам. Обычно начало
выплат по договору начинался с момента освоения производством нового
оборудования. Конец выплат часто предусматривает аукцион, т.е. продажа
оборудования лизингополучателю по оговоренной заранее цене.
Лизинговые платежи могут быть:
- В денежной форме
- Компенсационной форме
- Смешанной.
Состав лизинговых платежей:
1. Амортизационные отчисления
2. Плата за кредит
3. Комиссионные выплаты за услугу
4. Плата за дополнительные условия.
Размер платежей может быть рассчитан с учетом позднего поступления платы и
инфляции.
1) Лизинг – оперативный. Срок аренды меньше срока
амортизации, следовательно оборудование возращается.
2) Лизинг с полной окупаемостью. В том числе путем
ускоренной амортизации, т.е. в 1-е годы платим больший процент амортизации, а в
n – год меньший.
Лизинг применяется тогда, когда:
1 Предприятие нуждается в оборудовании, а собственных средств нет;
2 Нет возможности у арендатора получить кредит в банке.
Выгоды от лизинга:
1 Лизингодатель вкладывает капитал в имущество, получая арендную плату;
2 Лизингополучатель имеет возможность совершенствовать и развивать
производство без накопления капитала;
3 Завод – изготовитель не затоваривается.
СЕБЕСТОИМОСТЬ, ЦЕНА, ПРИБЫЛЬ
Существует магический круг зависимости цены, затрат, объема производства. Не
существует формулы для нахождения правильных соотношений в этом круге, однако
очень важно понять и количественно определить влияние этих показателей друг
на друга. Поскольку рыночный процесс производства и реализации продукции
протекает в условиях неопределенности, то соотношения этих тех величин могут
быть неоднозначны. Неопределенность рыночной конъюнктуры проявляется в
неопределенности реакции на изменение соответствующих составляющих магического
круга.
Надо иметь в виду, что в зарубежной литературе одни и те же слова иногда имеют
разный смысл. У нас обычно не различают понятия затраты, расходы, издержки. За
рубежом под затратами понимают все ресурсы (земля, труд,
капитал), потребленные в ходе хозяйственной деятельности;
под расходами понимают потребляемые ресурсы, напрямую несвязанные с
производством продукции (маркетинговые услуги, научные исследования).
Себестоимость отражает затраты и расходы, связанные с производством
продукции. Себестоимость продукции может рассматриваться в вертикальном
и в горизонтальном разрезах. В горизонтальном разрезе затраты включаются
по экономическому содержанию. Под вертикальным понимается калькуляционный
разрез.
Калькуляция — это представленный в табличной форме расчет издержек
производства в денежном выражении, а также издержек сбыта на предприятии по
каждой единице конкретного продукции, либо партии продукции. В калькуляции все
элементы включаются согласно их назначению. Все расходы делятся на
прямые и косвенные.
Прямые расходы (затраты) можно рассчитать на единицу продукции, не зная
программы выпуска продукции. Косвенные затраты известны в общей сумме в
расчете на год (месяц) или на общий срок работы. Одни косвенные затраты связаны
каким-то образом с производством продукции, другие никакого прямого отношения к
продукции не имеют. Такие расходы называются накладными расходами
.
Для определения общей суммы косвенных затрат составляются сметы цеховых,
общезаводских, коммерческих расходов по видам затрат и годовым
суммам. Косвенные расходы разносятся на себестоимость конкретного изделия
пропорционально чему-то.
СОСТАВ КАЛЬКУЛЯЦИИ
В каждой отрасли существует свой перечень статей калькуляции. Перечень
статей калькуляции, их состав и методы распределения по видам продукции,
работ, услуг определяются отраслевыми методическими рекомендациями по
вопросам планирования учета и калькулирования себестоимости продукции (работ,
услуг) с учетом характера и структуры производства.
Рассмотрим калькуляционные статьи затрат, широко применяемые на заводах
машиностроения.
1) Сырье и материалы за вычетом возвратных отходов;
2) Покупные изделия, полуфабрикаты и услуги кооперированных предприятий;
3) Заработная плата основная производственных рабочих;
4) Заработная плата дополнительная производственных рабочих;
5) Отчисления на социальное страхование с заработной платы основной и
дополнительной производственных рабочих;
6) Расходы на подготовку и освоение производства;
7) Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования;
8) Цеховые расходы;
9) Общезаводские расходы;
10) Потери от брака;
11) Внепроизводственные расходы.
Первые восемь статей затрат образуют цеховую себестоимость. Цеховая
себестоимость плюс общезаводские расходы и потери от брака составляют
производственную себестоимость. Наконец, все 11 статей представляют собой
полную себестоимость продукции.
К цеховым расходам относят:
1. Расходы на рационализацию и изобретательство, связанные с текущим
совершенствованием технологий производства;
2. Расходы на ремонт зданий, сооружений и т.д.;
3. Расходы на создание нормальных условий труда и техники безопасности;
4. Платежи за предельно допустимые выбросы в атмосферу, воду и т. д.;
5. Содержание аппарата управления цеха;
6. Оплата услуг аудиторских и конституционных фирм;
7. Представительские расходы — оплаты проживания, питания и т.д. приезжающих
чиновников;
8. Контрактные командировки;
9. Затраты на заседание правления АО или ревизионных комиссий правления;
10. Оплата учебных отпусков студентов-заочников.
Часть расходов, связанная с производством продукции, осуществляется из
прибыли предприятия:
· расходы, связанные с выпуском акций;
· оплата процентов за долгосрочные кредиты коммерческих банков в части
превышения процентной ставки над процентной ставкой ЦБ;
· взносы на создание объединений, совместных предприятий;
· выплаты вознаграждений в конце года;
· дополнительные льготные выплаты пенсий.
Калькуляции бывают нормативные, плановые и фактические. Плановые
предусматривают изменения в технике, организации, управлении производством.
Нормативная калькуляция: приезжают сотрудники, смотрят, сопоставляют, решают.
Фактическая калькуляция — то, что получается вместе с простоями.
Причины отклонения нормативных и плановых величин:
· изменение внешних условий (поставщик сырья изменил его стоимость,
забастовки на железных дорогах и т. д.);
· внутренние изменения на предприятии (аварийный ремонт).
Большое влияние на величину затрат оказывает объем производства. Все затраты
делятся на условно-постоянные и условно-пропорциональные
(переменные). Условно-постоянные не зависят от объема производства,
условно-переменные же наоборот.
Удельные затраты приводят к тому, что на графике все будет наоборот. Все
производство связано с получением прибыли, которая связана с реализацией.
А - точка безубыточной работы (затраты = выручка)
Совместив график затрат с графиком выручки, получили точку А, т.е.
минимальный размер реализации продукции, обеспечивающий бесприбыльную и
безубыточную работу предприятия.
В точке А: затраты=выручка (З=В);
где З=Зпост + Зуд´N,
В=Ц´N,
где Ц - цена единицы продукции;
N - объем продукции.
Зпост + Зуд´N = C´N, отсюда
N = Зпост/Зуд - Зуд, (N соответствует точке безубыточной работы)
Ц’ - З’ = удельная маржинальная прибыль.
Поскольку калькуляция продукции для внешних потребителей часто не нужна, а
иногда может представлять собой коммерческую тайну, то распределение
косвенных (постоянных затрат) по какому-то условному принципу теряет смысл.
На этой основе за рубежом появилась система бухгалтерского и
производственного учета – «директ-костинг»
А - точка безубыточной работы.
В этой системе сумма желаемой прибыли и постоянных затрат называется
маржинальной прибылью.
Какова цель введения понятия маржинальной прибыли:
1) позволяет сосредоточить внимание на необходимости сведения до минимума
накладных (постоянных расходов);
2) не надо условно распределять накладные и косвенные расходы, и получать
условную себестоимость;
3) позволяет выбрать лучший из альтернативных вариантов производства и
реализации продукции без детального расчета себестоимости (не занимаясь
постоянными затратами0;
4) при неопределенной рыночной контъюктуре можно довольно быстро рассчитать
несколько сценариев: - оптимистический, пессимистический, более реальный,
(исходя из принципа, что будет, если);
5) можно определить объем продаж, необходимый для безубыточной работы
предприятия при изменении одного из параметров;
6) позволяет по новому построить отношения между производственными
подразделениями предприятия;
7) позволяет при многономенклатурном производстве и рыночном ценообразовании
определить вклад каждого вида продукции в покрытие постоянных затрат и,
соответственно, принимать решения обассортиментном сдвиге производства и
реализации продукции.
Таблица - Использование маржинальной прибыли для определения объема продаж на
однономенклатурном производстве
| № | Показатель | Единицы измерения | Варианты | | | | 1 | 2 | 3 | 4 | | 1 | Предполагаемая продажная цена | руб. за шт. | 30 | 52 | 75 | 100 | | 2 | Предполагаемый объем продаж по этой цене | шт. | 1500 | 1000 | 400 | 150 | | 3 | Прямые (пропорциональные) затраты на единицу продукции | руб. | 19,61 | 19,61 | 19,61 | 19,61 | | 4 | Маржинальная прибыль на единицу продукции (1-3) | руб. | 10,39 | 32,39 | 55,29 | 80,39 | | 5 | Маржинальная прибыль на всю продукцию(4*2) | тыс. руб. | 15,558 | 32,390 | 22,158 | 12,059 |
1) Первая и вторая строка получены в результате маркетингового исследования
рынка, в них отражется принципиальная рыночная закономерность - чем выше
цена, тем меньше объем продаж;
2) мы не занимались постоянными издержками;
3) Из таблицы видно, что максимальная маржинальная прибыльна всю продукцию
при неизменных постоянных расходов - во втором варианте, а значит и
фактическая прибыль наибольшая во втором варианте. Если продукт не
производит положительного вклада или вклад минимальный как у продукции с, то
надо продавать его по возможности дороже, внеся изменения или прекратить
производство. Каждая дополнительно произведенная продукция ведет к
недополучению прибыли. В порядке исключения предприятие может производить
нерентабельную продукцию, если
Þ оно ставит перед собой задачу проникнуть на рынок;
Þ для создания имиджа;
Þ в экономических целях (расходы, приходившееся на нерентабельную
продукцию придется перенсти на остальную продукцию, которая затем может стать
тоже нерентабельной).
При сметном разрезе все элементы себестоимости включаются в экономическое
содержание затрат.
Таблица 2 Использование маржинальной прибыли в многономенклатурном производстве
| № | Показатель | Единицы измерения | Варианты | Сумма | | | | | a | b | c | | | 1 | Цена одного изделия | руб. | 13 | 10 | 10 | - | | 2 | Предполагаемый объем продаж | шт. | 2500 | 10000 | 250 | - | | 3 | Будет получено выручки | руб. | 32500 | 100000 | 25000 | 157000 | | 4 | Суммарные переменные издержки | тыс.руб. | 17 | 49 | 22 | 88 | | 5 | Вклад в покрытие постоянных затрат (3-4) | руб. | 15500 | 51000 | 3000 | 74500 | | 6 | Суммарные постоянные затраты | руб. | - | - | - | 45000 | | 7 | Прибыль реальная (5-6) | руб. | - | - | - | 24500 |
Структура сметы затрат:
1) материальные затраты: сырье, материалы, основные и вспомогательные
полуфабрикаты и комплектные изделия, топливо, энергия со стороны, износ быстро
изнашивающихся предметов;
2) затраты на оплату труда: зар. плата, премии, стимулирующие и
компенсирующие выплаты, стоимость продукции в порядке натуральной оплаты.
(Затраты, выданные за счет прибыли сюда не включаются;
3) отчисления на социальные нужды:
* пенсионный фонд - около 25%,
* фонд социального страхования - 5,4%,
* фонд занятости населения - 1,5%,
* фонд обязательного медицинского страхования - 3,6%;
4) амортизация основных фондов;
5) прочие затраты (командировочные расходы, страхование имущества и т.д.)
Отличие сметного раздела от калькуляционного: в калькуляции
статьи затрат группируются по назначению, в смете — по экономическому
содержанию. К тому же затраты конечны для предприятия, то есть не
раскладываются на составные элементы
В российской практике принято при многономенклатурном производстве применять
при планировании анализа себестоимости показатель затраты на 1 рубль товарной
продукции.
При оценке себестоимости продукции и перспектив ее снижения нельзя не
учитывать период ее жизненного цикла.
Надо помнить, что экономия затрат на производственной стадии может дорого
обойтись при производстве продукции.
Себестоимость продукции характеризуется ресурсоемкостью, то есть
процессом использования ресурсов, за которые надо платить.
Пути снижения себестоимости:
§ правильный выбор поставщиков материальных ресурсов;
§ увеличение производительности труда и на этой основе снижение
затрат на единицу продукции;
§ улучшение использования материалов;
§ внедрение новых технологий, которые позволяют экономить
материальные затраты и трудовые затраты;
§ применение более производительного оборудования;
§ снижение непроизводственных затрат.
Снижение себестоимости при постоянстве рыночных цен позволяет получить больше
прибыли или увеличить сбыт за счет уменьшения цены.
Структура себестоимости продукции зависит от отраслевой принадлежности,
характера продукции, запросов покупателей и т.д.
| Затраты | Промышленность | Машиностроение | Легкая промышленность | | Сырье и материалы | 63,3% | 57% | 855 | | Зар. плата | 14,1% | 21,7% | 8,4% | | Амортизация | 8,5% | 7,83% | 2% | | Топливо, энергия | 6,8% | 3,2% | 2,7% |
Стратегия снижения затрат
С тактической позиции снижение издержек преследует цель получения дольше
прибыли в краткосрочном периоде. Со стратегических позиций — получение
конкретных преимуществ в перспективе.
Когда ценовая конкуренция является главной движущей силой, конкуренты терпят
убытки и уступают определенные сегменты рынка победителю, который может занять
положение отраслевого лидера.
Предприятие-лидер имеет возможность устанавливать нижний уровень цены по
отрасли, используя ценовые преимущества, получать больше прибыли.
Стремление добиться низкостоимостного производства может быть реализовано в
виде сильной стратегии, если:
§ спрос эластичен по цене;
§ на предприятии этой отрасли производится стандартизированная
продукция широкого потребления;
§ отсутствуют условия для дифференциации продукции;
§ покупатель использует продукцию одним способом и потому имеет
одинаковые покупательные требования к продукции;
§ покупатель не терпит больших убытков при переходе к другому продавцу.
Однако попытки достичь позиции низкостоимостного лидера связано с большим
риском, так как:
1 снижение издержек может быть связано со снижением качества, которое ценит
потребитель;
2 у конкурентов могут появиться новые методы или товарозаменители.
ЦЕНЫ И ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ
Существует всеобщая зависимость между ценой и объемом производства, но эта
зависимость не учитывает зависимость цены от числа продавцов и покупателей,
поведение конкурентов, степень чувствительности потребителя на разницу цен
(порог чувствительности).
Ценовая политика строиться либо ориентируясь на издержки, либо на спрос.
При ориентации на издержки производства существует риск недополучения прибыли
в связи с тем, что устанавливаемая цена не учитывает спроса. Общие затраты
растут настолько, на сколько растут объемы производства. Удельные затраты
уменьшаются с увеличением производства за счет постоянной части затрат.
Рассмотрим условный пример, где постоянные затраты равны 1500 руб.,
переменные затраты равны 125 руб. на 1 шт. Построим график.
Цена, установленная, ориентируясь на затраты, означает, что в точке А и точке
В ожидания продавца (производителя продукции) оправдывается. Спрос будет
удовлетворяться по цене А. Если производитель выберет комбинацию точки С, то
спрос окажется выше или может быть удовлетворен по более высокой цене. В
любой случае, прибыль увеличивалась против величины, предусмотренной ранее.
Следовательно, что желаемый объем сбыта и расчетная цена, как правило, не
соответствует на рынке друг другу, кроме т. А и т. В.
Есть еще одна особенность: при установлении цены, ориентированной на затраты:
 То есть удельные затраты
снижаются по мере отладки производства. Если установить цены на новую
продукцию, ориентируясь на затраты, то логично в начале установить более
высокие цены, а потом снижать их. Однако может оказаться предпочтительней
стратегия проникновения на рынок, при которой в начале отказываются от покрытия
затрат, чтобы за счет роста сбыта укрепиться на рынке и получить желаемую
прибыль.
Если внедряемая продукция длительного пользования, надо предусмотреть выгоду,
как для себя, так и для потребителя, при установлении цены. Сбыт продукции
производственного назначения отличается от продовольственного. Использование
производственного продукта определяется эффективностью его внедрения
(использования).
Если на старую продукцию цены колеблются в зависимости от спроса и
предложения, то при производстве новой продукции следует учитывать эффекты
потребления:
- Эффект верхнего предела цены
- Эффект нижнего предела цены – когда производителю безразлично
производить старую или новую продукцию
Потребитель ориентируется не на цену производства, а на цену потребления, то
есть стоимость покупки + эксплуатация за весь период потребления.
ЦЕНА, ОРИЕНТИРОВАННАЯ НА РЫНОК.
Возможности ориентации на рынок в значительной степени зависят от
принципиального типа рынка (совершенный или несовершенный). Для совершенного
рынка характерно:
1. Все участники рынка имеют полное представление о рыночной ситуации;
2. Приспособления, изменяющиеся в рыночных условиях, максимально возможный
спрос;
3. Отсутствие пространственных и личностных привязанностей продавцов и
покупателей.
Покупатель стремится получить сделку максимально полезной, а продавец с
максимальной прибылью. Если продавец увеличит цены, то произойдет отток
покупателей к конкурентам. Если одни продавец снизит цены, то к нему придут
новые покупатели, но его доля в общем объеме продаж ничтожна. Цена на рынке
чистой конкуренции складывается из равенства спроса и предложения. Для
предприятия приходиться сопоставлять рыночные цены с теми затратами, которые
у него возникают при определенной технологии производства.
Рынки совершенной конкуренции:
1. Монополистический;
2. Олигополистический;
3. Чистая монополия.
На этих трех рынках принципы установления цены сводятся к следующему:
1. Постановка задачи ценообразования.
2. Определение спроса.
3. Оценка издержек производства.
4. Анализ цен и товаров конкурентов.
5. Выбор методов ценообразования.
6. Установление исходной цены
7. Учет дополнительных соображений, установление наценок и скидок.
8. Установление окончательной цены.
Цена ориентирована на максимальную прибыль. У монополиста прибыль зависит от
цены и поведения покупателей. Нанеся на график выручки график затрат, мы
увидим, что максимально прибыльный объем сбыта находится там, где
максимальное сальдо между выручкой и затратами, а не там, где выручка
максимальна.
СПЕЦИАЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ ЦЕНОВОЙ ПОЛИТИКИ
Первое. При оценке товара покупателем исследуется соотношение цены и
качества. Но качество продукции трудно определяемая величина. Таким образом,
чтобы придать своему продукту респектабельность, помещают его в высокий класс
цен. В дальнейшем это теряет действие.
Субъективная шкала показателя логарифмична. То есть покупатель воспринимает
только процентное различие цены (5,5 и 5 = 100 и 110), разность цен должна
переступить границу чувствительности, чтобы было заметно (10 – 15% для
товаров длительного пользования). Высокая рекомендуемая цена должна
соответствовать имиджу продукта, низкая цена – имиджу продавца.
Второе. Психологическое ценообразование (1000р ~ 999,99р). Круглые цены
представляют порог раздражения. Дробные цены создают эффект точной калькуляции.
| ЦЕНА | = | Себистои-мость | + | Прибыль предприятия | + | НДС | + | Акциз | + | Наценки и скидки в сбыточных организациях | + | Торговая накидка | + | Налог с продаж | | | Цена изготовителя | | | | | | | | | | | Оптовая цена | | | | | | | Розничная цена на продукцию | | | | |
ПЕРСПЕКТИВНЫЕ ЗАТРАТЫ И ОЖИДАЕМЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ
(ИНВЕСТИЦИИ)
Перспективные затраты – затраты совершаемые сегодня с целью получения
результата в будущем. Капитальные вложения - инвестиции, вкладываемые в
развитие производства (в основные и оборотные средства). Инновации –
капитальные вложения, направляемые на мероприятия, основанные на достижениях
науки.
Вкладывая капитал в расчете на будущую отдачу надо быть уверенным в том, что
отдача состоится, что отдача будет больше, чем от текущих вложений, что
жизненный цикл проекта будет больше времени необходимого для возмещения
затрат.
Инвестиции бывают трех видов:
1. Портфельные (осуществляются независимо друг от друга);
2. Альтернативные (когда есть выбор);
3. Последовательные (когда сам по себе объем большой и его можно
разбить на этапы).
Инвестиционный проект состоит из трех фаз:
I.
Предшествующая фаза;
II. инвестиционная фаза;
III. получение дохода.
Прежде, чем проект будет принят, необходимо убедить инвесторов в
экономической целесообразности (эффективности).
Критерии экономической эффективности:
1. максимальный результат при минимальных затратах;
2. максимальная отдача каждого рубля вложенных средств;
3. минимальное время возмещения затрат.
Показателями эффективности принято считать:
1. Чистый приведенный доход (чистый дисконтированный доход, чистая
остаточная прибыльность проекта);
2. Внутренняя норма доходности;
3. Скорость окупаемости затрат;
4. Индекс рентабильности проекта.
Определение экономической эффективности основывается на схеме денежных
потоков за весь срок существования проекта.
Источниками инвестиций могут быть собственные, заемные и привлеченные
средства. Собственные средства – часть перераспределенной прибыли, это
амортизационные отчисления, это средства, которые вкладывают сами работающие.
Заемные средства – кредит под определенный процент, покупка облигаций.
Привлеченные средства – это когда вы выпускаете акции, и часть акций продаете
сторонникам. При оценке эффективности инвестиций, инвесторов интересует не
валовая прибыль, а чистая.
Дt = В - Зt - Нt
где: Зt – затраты за время t;
Нt – налоги за время t.
Зt = Сt - Аt
где: Сt - себестоимость;
Аt - амортизационные отчисления.
Здесь просматривается частный случай, когда вложения средств осуществляются в
начале года, а чистый доход получается в конце. Хотя инвестированные вложения
могут совпадать по периодам.
Для сопоставления суммы вложений за 1 год применяется дисконтирование.
1. При дисконтировании применяется ставка дисконта, которая определяется
следующим образом:
i = iбаз + r + J
где: iбаз - ставка центрального банка;
r - коэффициент риска;
J - инфляция.
Если ЧДД положительный, то проект можно рассматривать.
2. Внутренняя норма доходности (внутренняя норма рентабельности).
Если при расчете ЧДД мы задавали ставку дисконтирования i, то в
данном показателе мы используем iвнутр. Определяется
она для случая, когда суммарный дисконтный доход будет равен суммарным
дисконтным вложениям за весь срок существования проекта.
 Расчеты внутренней нормы
доходности ведутся методом последовательного приближения.
Внутренний смысл показателя состоит в том, чтобы показывать либо
максимальный уровень дивидентных выплат при осуществлении проекта, либо
максимальный уровень ставки для привлечения внешних инвесторов.
3. Срок окупаемости затрат.
Ток - время, необходимое для накопления потока денежных средств равного
инвестициям.
Определяется в годах или месяцах.
При небольших капитальных вложениях и малых сроках службы проекта обычно
дисконтирование не производится.
Срок окупаемости имеет существенный недостаток, он не отражает дохода,
который получает предприятие за пределами этого срока.
4. Индекс рентабельности.
Показатель доходности или индекс успеха:
ПРИБЫЛЬ И РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ РАБОТЫ ПРЕДПРИЯТИЯ
Первым мерилом успехом в деятельности предприятия является размер получаемой
прибыли, рассматриваемый как в статике, так и в динамике. Для сравнительной
оценки деятельности необходимо дополнить оценку показателя рентабельности.
Различают:
1) Рентабельность продукции = Прибыль / Себестоимость;
2) Рентабельность продаж = Прибыль / Цена;
3) Рентабельность капитала = Прибыль / Общую стоимость основных и оборотных
средств;
4) Рентабельность активов = Прибыль / Величина активов.
В зарубежной практике широко используется понятие «чистая рентабельность
активов», более полно отражающее, какие факторы влияют на чистую
рентабельность
При определении чистой рентабельности активов надо иметь в виду, что
предприятие выплачивает проценты за кредит из двух источников. Предел ставки
ЦБ включается в себестоимость, сверх этого выплачивается из прибыли.
Формула Дюпона:
где ЧRа – чистая рентабельность активов;
Пб – балансовая прибыль;
Qр – реализованная продукция;
А – число оборотов, приходящихся на активы;
%З – процент затрат, включенный в себестоимость;
Н – налоги
Существует так называемое золотое правило экономики, которое
отражает динамику изменения:
Iпр > Iвыр >Iак,
Iпр = (Потч - Ппред) / Ппред;
Iвыр = (Вотч - Впред) / Впред;
Iак = (Ак - Ан) / Ан;
где Iпр – индекс прибыли;
Iвыр – индекс выручки;
Iак – индекс активов;
Потч – прибыль в отчетном периоде;
Ппред – прибыль в предыдущем периоде;
Вотч – выручка в отчетном периоде;
Впред – выручка в предыдущем периоде;
Ак – активы на начало года;
Ан – активы на конец года.
Основные факторы, влияющие на прибыль предприятия
1. Соблюдение дисциплины (предпринимательской, финансовой, технологической).
2. Сложившиеся благоприятные обстоятельства:
§ изменение рыночной конъюнктуры;
§ инфляционная ситуация.
§ неожиданные обстоятельства;
3. Благодаря инициативе:
§ внедрение инноваций;
§ предпринимательский риск;
§ экономия на масштабах производства;
§ использование эффекта рычага: соотношение заемных и собственных
средств - взяли под один процент, вложили под другой.
4. Институциональные факторы - государственные и негосударственные
вмешательства в дела бизнеса.
Страницы: 1, 2
|
|
|
|
|
