Cовременные направления деятельности транснациональных банков

Cовременные направления деятельности транснациональных банков

"Акционеры двух банков работают над вопросом потенциального слияния", -

сказал "Ведомостям" пресс-секретарь ММБ Сергей Левской. По информации

"Ведомостей", собрание акционеров ММБ, на которое будет вынесен вопрос о

сделке, состоится в середине февраля. А тем временем в австрийском банке

уже считают, что никаких неожиданностей быть не может. В пресс-службе Bank

Austria "Ведомостям" рассказали, что сейчас проходят рабочие встречи

менеджеров двух банков, а после собрания акционеров ММБ ожидается приезд

представителей из Мюнхена, которые проведут серию собеседований.

Представитель Bank Austria, который попросил не называть его имени,

сообщил, что вопрос об уходе президента банка Михаэля Франца уже решен, но

об этом пока официально не объявлено. Объединенный банк возглавит нынешний

председатель правления ММБ Илкка Салонен. Но больших сокращений сотрудников

в связи с объединением банков не предвидится - Bank Austria в России в

основном работал с частной клиентурой, а ММБ - с корпоративной, так что

бизнес-подразделения скорее всего останутся в своем полном составе.

По мнению банковского аналитика Ричарда Хейнсворта, главы агентства

"Рус-Рейтинг ", слияние двух банков можно рассматривать как очень удачное,

поскольку его итогом будет создание большого, универсального, надежного

банка. "ММБ планировал серьезно заняться розничным бизнесом. Теперь за счет

Bank Austria он сможет реализовать свои планы гораздо быстрее. В результате

российские частные лица получат возможность работать с хорошим и надежным

банком", - говорит Хейнсворт.

По сумме привлеченных от населения средств новый ММБ попадет на 5-е

место в рейтинге, уступив лишь Сбербанку, Альфа-банку, Газпромбанку и

совсем чуть-чуть - Росбанку. До сих пор Bank Austria по этому показателю

шел в ногу с другим австрийским банком - Raiffeisenbank Austria: по данным

на 1 октября 2000 г. сумма привлеченных этими банками средств от населения

составляла соответственно 1,26 млрд руб. и 1,19 млрд руб. ММБ, который хоть

и не рекламировал свои услуги частным лицам, однако к октябрю прошлого года

сумел привлечь от населения 1,5 млрд руб. Речь идет в основном о зарплатных

проектах, которые банк осуществляет для компаний-клиентов.

Следуя общемировой тенденции, за последнее время в некоторых отраслях

российской экономики происходили интеграционные процессы близкие к

стандартам развитой рыночной экономики.

В настоящий момент в России существуют объективные причины, способствующие

усилению тенденции к юридическому оформлению процессов концентрации

капитала, т. е. к слияниям и поглощениям в обычном западном понимании.

КАЗАХСТАН

На прошлой неделе печатные и электронные СМИ подробно обсуждали

возможность слияния двух крупнейших казахстанских банков - Народного и

"Казкоммерцбанка". Сегодня интервью Агентству "Хабар" дал председатель

агентства по регулированию естественных монополий Берик Имашев.

Руководство Национального банка крайне негативно относится к появлению на

казахстанском рынке монополиста, поскольку общие показатели Народного банка

и Казкома по корпоративным депозитам и активам превышают 35 процентов от

всего объема банковского рынка страны. По мнению председателя Национального

банка Григория Марченко, необходимы меры, ограничивающие долю объединенного

банка в различных сегментах финансового рынка.

Председатель антимонопольного агентства Берик Имашев сегодня подтвердил,

что знает о письме Марченко, отправленном в правительство РК, где речь идет

о слиянии крупных банков. Однако, он не согласился с мнением председателя

Национального банка, что в этом случае будет нарушено законодательство.

В последние годы финансовые учреждения Запада вложили миллиарды

долларов в банки развивающихся стран, соседствующих с развитыми

европейскими государствами. Standard & Poor's отмечает в недавнее время

усиление этой тенденции по мере того, как стирается память о глобальном

кризисе долгов 1997 - 1998 гг. и общемировой экономический прогноз на 2000

год и последующие годы выглядит все привлекательнее. Инвестициями

занимаются в основном банки континентальной Европы, хотя американские банки

также не остались в стороне. Банковские сектора отдельных небольших

развивающихся стран, таких как Болгария и Румыния, привлекают инвестиции

банков из соседних Греции и Турции, которые сами являются объектами

инвестиций.

Приток инвестиций, как правило, усиливает получающие их банковские

сектора, зачастую повышая кредитное качество приобретаемых банков за счет

вливаний капитала и необходимого опыта организации маркетинговой

деятельности, кредитования и управления информацией. Тем не менее, банкам-

инвесторам следует проявлять осторожность, выходя на эти рынки. Массовое

появление иностранных инвесторов неизбежно приводит к ужесточению

конкуренции и снижению норм рентабельности, а также может стать одним из

факторов дисбаланса в процессе реструктуризации банковского сектора, когда

затрагивающие частный сектор изменения опережают реформы нормативной и

правовой инфраструктуры, обеспечивающей банковскую деятельность. Кроме

того, кредитные проблемы в развивающихся странах могут на самом деле

оказаться гораздо серьезней, чем они представляются в момент вложения

средств. Недавнее принудительное приобретение правительством Чешской

Республики третьего по величине банка, Investicni a Postovni Banka (IPB)

(рейтинг не присваивался), служит примером того, что наличие

стратегического инвестора, в данном случае - компании Nomura Securities, не

делает ни приобретенный банк, ни его кредиторов иммунными от рисков.

В последнее время темпы инвестиций ускоряются. В течение первой

половины 2000 г. были проведены переговоры о заключении нескольких крупных

сделок, включая приобретение Citibank'ом контрольного пакета в Bank

Handlowy, третьего по величине кредитного банка Польши, за 600 миллионов

долларов США, и поданную австрийским банком Erste Bank заявку на сумму 543

миллиона евро на приобретение чешского банка Ceska Sporitelna, крупнейшего

банка Чешской Республики по объемам привлеченных вкладов. При том, что

крупнейшие отдельные инвестиционные операции происходили на относительно

более крупных рынках, банки других соседствующих стран - от стран Балтии до

Балкан и далее до Северной Африки - также пользовались благосклонностью

своих западноевропейских коллег. Более половины банковских активов во

многих странах - Польше, Чешской Республике, Венгрии, Болгарии, Эстонии,

Литве - уже контролируются иностранными банками, либо при сохранении

существующей тенденции будут контролироваться ими в ближайшем будущем.

Такие темпы и объемы инвестиций вызвали политическую реакцию в некоторых

странах, например, в Польше, где многие лидеры начинают оплакивать

сбережения нации, отданные в руки алчных иностранцев.

ЛАТИНСКАЯ АМЕРИКА

Описанная выше тенденция в точности отображает ту, которая что

наблюдалась в Латинской Америке, где крупные приобретения местных банков

иностранцами начались на несколько лет раньше, чем массовый интерес к

развивающимися регионам, соседствующим с Западной Европой. Наибольшую

активность в Латинской Америке проявляют крупные испанские банки, Banco

Santander Central Hispano (BSCH) и Banko Bilbao Vizcaya Argentaria (BBVA),

однако, другие международные коммерческие банки, такие как HSBC и ABN-AMRO,

также довольно активно действуют в этом регионе. Причем точно так же, как и

в банковских секторах развивающихся стран, соседствующих с Европой, с

массовым приходом иностранных инвесторов в банковский сектор

латиноамериканских государств перемены здесь ускорились благодаря вливанию

капитала и банковских технологий, стимулированию процессов консолидации и,

в конечном итоге, в таких странах, как Аргентина и Чили, снижению

прибыльности операций. Этот процесс продолжает идти полным ходом: в первой

половине 2000 г. BBVA приобрел за 2,5 миллиарда долларов США одну треть

акций второго по величине банка Мексики, Bancomer - эта сделка стала

крупнейшей, но не единственной в Латинской Америке за последнее время.

Инвесторов привлекает огромный потенциал экспансии, характерный для

зарождающегося банковского сектора многих развивающихся стран. В

государствах Центральной и Восточной Европы, и в особенности в Балканских

странах, экономика которых переживает переходный период, уровень так

называемого <банковского посредничества> (т.е. доля ВВП, которая

распределяется через банки в виде кредитов) гораздо ниже, чем в банковском

секторе более развитых стран Европы. Причин этому множество. Большинство

рассматриваемых стран значительно беднее, чем страны с развитой рыночной

экономикой, и поэтому в них гораздо меньше процент населения, которое может

быть охвачено банковскими услугами. Кроме того, относительно более низкий

уровень банковской активности во многих развивающихся странах отражает

относительную нехватку кредитоспособных заемщиков. Во многих странах к тому

же вкладчики неохотно вкладывают свои сбережения в национальные банки,

предпочитая размещать средства за рубежом или просто хранить их под

подушкой. Жестокие экономические и банковские кризисы, которыми

сопровождались бурные первые годы переходного периода, безусловно, не

способствовали появлению возможностей кредитования или завоеванию доверия

вкладчиков. В некоторых случаях возможности кредитования иссякали,

поскольку большинство заемщиков банков в буквальном смысле не прошли

экзамен на жизнеспособность в условиях рыночной экономики в начале периода

реструктуризации.

Ситуация, однако, меняется. Страны бывшего советского блока прошли

долгий путь со времен командной экономики и монобанковских финансовых

систем, существовавших всего десятилетие назад. В целом, и экономика, и

финансовый сектор развивающихся стран Европы (за исключением России)

пережили кризис неплатежей развивающихся стран по задолженности в 1997 и

1998 гг. со сравнительно небольшими потерями, в отличие от экономики и

финансового сектора государств Азии. Это стало обнадеживающим фактором для

потенциальных инвесторов в банковский сектор и промышленность. Кроме того,

на жестокие экономические кризисы, разразившиеся в начале десятилетия,

пришлись самые тяжелые этапы реструктуризации предприятий в отдельных

странах, например, в Польше и Венгрии. Сегодня вероятность опасного для

экономики разрушения кредитной системы в этих странах существенно ниже. В

некоторых странах вероятность вступления в Европейский союз, пусть даже и в

отдаленной перспективе, способствует укреплению бюджетной дисциплины, что

еще больше повышает их привлекательность для инвесторов.

В других странах потенциал роста не столь высок. В Чешской Республике и

Словацкой Республике, двух половинах бывшей Чехословакии, государственные

банки, созданные в связи с расформированием монобанка, обслуживавшего

централизованную плановую экономику, получили в наследство пропорциональные

части совокупного портфеля ссуд крупным государственным предприятиям,

значительная часть которых не в состоянии держаться на плаву. В этих двух

странах возможности кредитования предприятий не столь обширны как в

соседних странах. В некоторых других странах, таких как Египет, Израиль и

ЮАР, банки работают уже в течение нескольких десятилетий. В целом,

перспективы расширения деятельности в этих странах будут скорее

базироваться на от дальнейшей экономической экспансии, чем на возможности

качественного скачка в развитии экономики <без посредников>. Тем не менее,

практически во всех развивающихся странах, даже в тех, где банки в целом

исполняют свои посреднические функции весьма активно, отрасль банковского

обслуживания частных лиц находится в зачаточном состоянии. Хорошим примером

является Чешская Республика. Иностранные банки вложили значительные

средства в пошатнувшийся банковский рынок Чехии, где потенциал развития

коммерческого кредитования относительно невелик, сделав это в ожидании

роста активности более привлекательной отрасли банковского обслуживания

частных лиц.

Старые имена и новые игроки

Еще одним фактором, обусловившим повышение интереса западных банков к

банкам стран Центральной и Восточной Европы и Балкан, был соблазн получить

более высокую доходность. На банковских рынках отдельных стран этого

региона разница между стоимостью кредитных ресурсов и ставками кредитования

превышает 10%, а хорошим банкам удается достичь показателей доходности

капитала после уплаты налогов свыше 25%. Фактически, перспективы более

высоких темпов развития и банковских процентов выглядят особенно

привлекательно на фоне ситуации на собственных рынках многих банков-

инвесторов. Неудивительно, что немецкие и австрийские банки находятся в

числе тех, кто наиболее активно расширяет свою деятельность на Востоке,

если учесть, что банковские рынки в этих странах перенасыщены и отличаются

низкой доходностью.

При том, что ветераны глобальной коммерческой деятельности, в

особенности Citibank, ABN-AMRO и HSBC, безусловно, принимают участие в

осуществлении прямых инвестиций, характерной особенностью притока

инвестиций, наблюдаемого в последнее время, стал тот энтузиазм, с которым в

эту сферу ринулись отдельные европейские банки, ранее не имевшие опыта

работы в развивающихся странах. Такие банки, как UniCredito Italiano, KBC

Bank и Erste Bank сегодня играют большую роль в банковском секторе

Центральной и Восточной Европы. Шведские банки Swedbank и SEB в настоящее

время контролируют около половины банковского рынка в странах Балтии.

Помимо соблазнительных уровней доходности, активному вложению средств также

способствуют шансы диверсификации своей деятельности за пределами

относительно маленьких и концентрированных собственных рынков. Поэтому

банки небольших развитых европейских стран - Австрии, Бельгии, Дании,

Ирландии, Португалии и Швеции - вложили значительные средства в банковский

сектор восточноевропейского и балканского регионов. Даже банки Греции,

которые сами когда-то рассматривались как объекты иностранных инвестиций,

делают крупные ставки на банки соседних балканских государств, о чем

свидетельствует недавно опубликованное предложение Национального Банка

Греции приобрести за 240 миллионов долларов США 90% акций банка United

Bulgarian Bank. Данные трех приведенных ниже таблиц, отражающих доли

иностранного капитала в банках нескольких развивающихся стран в Восточной

Европе и на Балканах, показывают, насколько широка география банков,

принимающих участие в этой волне инвестиций, причем это лишь неполная

картина общей активности западных финансовых учреждений на таких рынках.

Приобрести контрольный пакет акций какого-либо банка из стран с

развивающимися рынками могут многие из этих банков, которые, несмотря на

свои немалые размеры, не являются международными финансовыми организациями.

В такой стране, как Франция, выкупить значительную долю рынка могут только

огромные и богатые мега-банки, такие как HSBC, что HSBC и сделал, приобретя

Credit Commercial de France в начале 2000 г. за 11 миллиардов долларов США.

По сравнению с этой и другими банковскими сделками в мировых масштабах,

операции приобретения банков развивающихся стран Центральной и Восточной

Европы и Балкан выглядят относительно скромно. Начальная цена варьировалась

в диапазоне от 40-50 миллионов долларов США при приобретении контрольных

пакетов средних хорватских банков Rijecka Banka и Splitska Banka

(приобретенных Bayerische Landesbank и UniCredito Italiano, соответственно)

до 1,1 миллиарда долларов США - суммы, которую заплатил UniCredito за 51%

акций польского банка Pekao S.A., и 1,4 миллиарда долларов США, заплаченных

KBC Bank при поглощении Cesloslovenska Obchodni Banka (CSOB). Выход на

рынок может обойтись довольно дорого - скажем, Национальный Банк Кувейта

(НБК) заплатил за MISR American Bank 116 миллионов долларов США, что

превышает стоимость активов банка в три-четыре раза. Очевидно, что столь

высокую цену за выход на рынок НБК пришлось заплатить из-за практического

отсутствия в Египте предложения банков на продажу. ABC Corporation также

заплатила довольно дорого за выход на египетский рынок, приобретя 96%

<Египетского арабо-африканского банка> в конце 1999 г. за 105 миллионов

долларов США - сумму, вдвое превышающую стоимость активов приобретенного

банка.

Массовый приход иностранных банков стимулирует изменения в банковском

секторе развивающихся стран, являющихся объектом инвестиций. Банки-

инвесторы привносят опыт управления в таких областях, как операции с

активами и пассивами, гарантии размещения кредитов, информационные

технологии, разработка новых банковских продуктов и маркетинг. Часто это

происходит благодаря назначению новых руководителей на ключевые посты,

особенно в области активно-пассивных операций, финансового контроля и

управления кредитными рисками. В развивающихся странах Центральной и

Восточной Европы и Балкан история развития банковского рынка, основанного

на свободной конкуренции, насчитывает менее десятилетия, причем экономика и

финансовый сектор многих из этих стран пережили один-два жестоких кризиса в

первые трудные годы. В таких странах в особенности передача банковских

технологий западными банками сыграла важнейшую роль в создании кредитной

культуры, включая нормативно-правовую базу, необходимую для того, чтобы

такая культура укоренилась. Тем не менее, даже в приобретенных иностранцами

банках перемены не происходят стремительно.

Банки-покупатели также приносят с собой капитал, необходимый

банковским системам развивающихся стран. Во многих случаях вслед за

приобретением следует увеличение капитала. В рамках двух недавних крупных

сделок UniCredito и Allianz приняли на себя совместные обязательства по

вливанию дополнительных средств в размере 1 миллиарда польских злотых (250

миллионов долларов США, по курсу PZL3,9 к $1,00) в Pekao в течение 2000

года, а Erste Bank вложит 2 миллиарда чешских крон (57 миллионов долларов

США, по курсу CZK35 к $1,00) в Ceska Sporitelna. Как и в случае со многими

другими сделками, заключенными на волне прямых иностранных инвестиций, в

случае этих двух сделок имела место продажа государственных банков.

Очевидно, что за многими сделками стоит стремление правительств

развивающихся стран путем продажи банков привлечь средства и

модернизировать банковский сектор. Повсеместное желание правительств

переложить ответственность за санацию банковского сектора на приобретающие

банки является фактором, менее очевидным, но тем не менее реальным.

Польша являет собой хороший пример значительного эффекта, который

прямые иностранные инвестиции оказали на процесс консолидации и

модернизации финансового сектора, ставшего их объектом. Иностранные

владельцы частью прямо, частью косвенно спровоцировали недавнюю череду

операций слияния банков в Польше. Когда Allied Irish Bank (AIB) приобрел

Zachodni Bank в 1999 г., он немедленно стал работать над планом слияния

этого банка с Wielkopolski Bank Kreditowy, еще одной аффилиированной

структурой AIB на территории Польши. Финансовая и техническая поддержка

Banco Commercial Portugues, которому принадлежат 20% акций BIG Bank

Gdanski, стали основным фактором, позволившим BIG Bank заняться банковским

обслуживанием частных лиц через отдельную специализированную сеть

отделений, так называемую . Стремление создать банк, доминирующий в

национальной банковской отрасли, имеющий сбалансированные возможности по

обслуживанию частных лиц и предприятий и способный составить конкуренцию

банкам, принадлежащим иностранцам, легло в основу запланированной операции

слияния Bank Handlowy и Bank Rozwoju Eksportu. Когда сделка состоялась,

Citibank, который в предшествовавшие годы уже упрочил свое положение на

рынке обслуживания польских предприятий, активно выдавая кредиты через

собственный филиал, мгновенно отреагировал, купив Bank Handlowy.

Несомненно, что в ближайшие годы на польском банковском рынке произойдут

новые изменения.

Одним неприятным последствием трансформации банковского рынка, причина

которого часто заключается в прямых иностранных инвестициях, является то,

что банки, остающиеся собственностью государства, часто оказываются позади.

Государственные банки, дела у которых идут лучше всего, как правило,

приватизируются первыми. Санация и продажа специализированных банков,

например, кредитующих сельское хозяйство, может оказаться нелегкой задачей,

однако, и коммерческие банки, не специализирующиеся на какой-либо отрасли,

например, Kommerchni Bank в Чешской Республике, могут оказаться настолько

обремененными сомнительными кредитами, что продать их в нынешнем состоянии

весьма затруднительно, как чешское правительство выяснило для себя в этом

году.

С точки зрения кредитного качества, приток инвестиций часто приводит к

определенному повышению кредитного качества приобретенного банка. В

некоторых случаях, присваивая рейтинговые значения банкам в Венгрии, Польше

и странах Балтии, агентство Standard & Poor's шло на повышение ранее

присвоенных рейтингов в связи с приобретением контрольного пакета акций,

как правило, более 51%. В ходе анализа учитывается ряд факторов, в

частности, сведения о поддержке своих филиалов банком-инвестором, его опыт

управления иностранными инвестициями, готовность предоставлять

дополнительные капитальные ресурсы, а также степень стратегической и

тактической интеграции операций приобретенного банка в общую деятельность

банка-покупателя. С другой стороны, в большинстве случаев повышение

банковских рейтингов было довольно ограниченным. С точки зрения Standard &

Poor's наличие контрольного пакета акций не означает, что материнский банк

автоматически окажет поддержку своей аффилиированной структуре, если у той

возникнут затруднения. Недавнее принудительное введение внешнего управления

в чешском банке IBP, описанное ниже, подтверждает эту точку зрения.

В некоторых очень редких случаях прямые инвестиции в банки

развивающихся стран, соседствующих с развитыми государствами Европы,

оказали влияние на рейтинги банков-инвесторов, чья деятельность на рынках

их собственных стран в целом находится в стадии подъема в силу

благоприятных экономических условий и конъюнктуры банковского рынка,

превалирующей в Европе и США. В настоящее время размеры финансовых

учреждений в рассматриваемых странах малы по сравнению с Западной Европой и

США. Поэтому UniCredito смог купить контрольный пакет акций Pekao, который

контролирует 20% банковского рынка Польши, крупнейшего в Центральной и

Восточной Европе, немногим более чем за 1 миллиард долларов США. В

большинстве случаев банки-инвесторы располагают средствами, достаточными

для поддержания новых структур. Только в случаях с KBC Bank (описан ниже) и

испано-латиноамериканской банковской группой BSCH агентство Standard &

Poor's непосредственно связало понижение кредитного рейтинга с прямыми

инвестициями в банки развивающихся стран.

Неприятным риском, связанным с тенденцией развития прямых иностранных

инвестиций, является то, что высокие нормы прибыльности на банковских

рынках развивающихся стран, упоминавшиеся ранее в настоящей статье,

зачастую оказываются эфемерными. Приток прямых иностранных инвестиций на

банковские рынки развивающихся стран пришелся как раз на то время, когда

иностранные банки активно расширяли свою деятельность по обслуживанию

клиентов - юридических лиц через филиалы и дочерние общества в таких

странах, как Болгария, Чешская Республика, Венгрия, Казахстан и Польша.

Зарубежные филиалы иностранных банков часто <снимают сливки> и снижают

нормы доходности в отношении наиболее кредитоспособных предприятий-

клиентов. Сплошь и рядом сами рынки, на которых банки-инвесторы

намереваются расширять свою деятельность, теряют свою привлекательность с

наплывом новых участников из-за ужесточающейся конкуренции и снижающихся

показателей доходности. На графике ниже представлена кривая изменения

чистых показателей прибыльности на банковских рынках развивающихся стран,

ставших объектами массовых вливаний иностранных инвестиций. Банковские

сектора пяти стран, представленных на графике, - Аргентины, Чили, Чешской

Республики, Венгрии и Польши - характеризуются тем, что от одной трети до

двух третей всех банковских активов контролируются иностранными банками-

инвесторами. В этих странах за приходом на рынок значительного количества

иностранных инвесторов последовало существенное снижение чистых показателей

процентной маржи. Несмотря на то, что банки, перейдя к новым владельцам,

часто предлагают новые расценки и услуги и прилагают усилия к сокращению

накладных расходов, чтобы скомпенсировать сокращение процентной маржи,

банковские показатели прибыльности явно упали с приходом в сектор

иностранного капитала. Справедливости ради надо отметить, что и другие

факторы, особенно снижение уровней инфляции и реальных процентных ставок,

также оказали влияние на сокращение показателей доходности в некоторых

развивающихся странах.

Такая ситуация приводит к тому, что банки оказываются менее защищенными

от еще одного риска для их кредитного качества, поскольку снизившиеся

показатели оходности ограничивают их способность покрывать кредитные убытки

на постоянной основе. Кроме того, кредитные риски на некоторых недавно

образовавшихся рынках, особенно в странах экономики переходного периода,

могут быть очень высокими. Если в ставки кредитования не будет заложена

достаточная премия за риск, это может привести к тяжелым убыткам в том

случае, если обстоятельства будут неблагоприятными. Возникает очень важный

вопрос: что случится во время следующего спада?

Чешский пример

Чешская Республика являет собой хороший пример того, в какой штопор

могут войти новые банковские рынки, особенно в странах экономики

переходного периода. В этой стране процессы реформирования законодательства

о банкротстве и приватизации крупнейших банков страны шли медленно.

Правительственный план приватизации Komercni Banka, крупнейшего учреждения,

кредитовавшего юридических лиц в Чешской Республике, откладывался несколько

раз в связи с проблемами руководства банком и казавшимся не поддающимся

оценке грузом безнадежной задолженности на балансе банка. Konsolidacni

Banka, обходной вариант, созданный правительством для выкупа невозвращенных

ссуд у государственных банков, едва справляется с огромным количеством

проблемных активов, включая безнадежную задолженность Ceska Sporitelna,

изъятую для облегчения его продажи Erste Bank 'у в рамках приватизации.

Рисковая продажа принадлежащих KBC Bank оцениваемых в 1,4 миллиарда

долларов США 66% акций CSOB, 19% ссуд которого по-прежнему оцениваются как

нестандартные, сомнительные и безнадежные, выглядит все менее и менее

привлекательной. Фактически, приобретение CSOB и тот отрицательный эффект,

который эта операция возымела на характеристики кредитного риска KBC Bank,

стали основным фактором понижения рейтинга KBC Bank 'а с <АА->/<А-1+> до

<А+> <А-1>в 1999 г. Даже GE Capital, всемирный авторитет в области лизинга,

испытывает трудности на чешском банковском рынке со своим убыточным

дочерним банком GE Capital Bank.

Однако, самым показательным примером в Чешской Республике является

Investicni a Postovni Banka (IPB) (рейтинг не присваивался), в котором

чешскими властями в июне 2000 г. было в принудительном порядке введено

внешнее управление из-за испытываемых банком тяжелых проблем с ликвидностью

и качеством активов. 44% акций IPB либо принадлежат Nomura Securities, либо

контролируются этой компанией. В течение нескольких дней после введения

внешнего управления Чешский Национальный Банк объявил, что все активы и

пассивы IPB были проданы CSOB, 82,34% акций которого принадлежат группе

KBC. После этого объявления Standard & Poor's поместил долгосрочный рейтинг

KBC Bank (<А+>), а также долго- и краткосрочный рейтинги CSOB (<ВВВ->/<А-

3>) в список CreditWatch с негативными прогнозами, что отражает

потенциальные риски приобретения проблемной собственности на сложном

банковском рынке Чешской Республики. Nomura Securities не захотела

рекапитализировать средства и фактически выкупить IPB: это показывает, что

контрольный пакет из 44% акций не гарантирует поддержки в трудные времена.

Банк IPB не пострадал, а укрепился

История банка начиналась как история государственного финансового

учреждения. При проведении приватизации собственность государства была

выкуплена. Одним из крупнейших акционеров банка стала японская финансовая

группа Nomura. В последнее время дела банка пошли неважно: Чешский Народный

банк усмотрел нарушения в работе банка (невыполнение некоторых банковских

нормативов) и заподозрил это учреждение в содействии утечке капитала за

рубеж. Кстати, в Японии Nomura также была замечена (несколько лет назад) в

финансовых операциях аналогичного характера.

Результатом нестабильности стал массовый отток депозитов и других

вкладов физических и юридических лиц. Приблизительно 5 дней банк

балансировал между работой и закрытием. Руководство Чешского Народного

банка было вынуждено ввести государственное управление в банке с целью его

стабилизации. На сегодняшний день принято решение о постепенном слиянии

банка IPB с Ceskoslovenska Obchodni Banka (CSOB). Таким образом, благодаря

заботе государства был выбран компромиссный вариант, а вкладчики банка IPB

не пострадали.

CHASE MANHATTAN BANK - J.P.MORGAN

В конце 2000 года главной мировой финансовой новостью стало сообщение

о возможной покупке одним из старейших банков Chase Manhattan Bank другого

кредитного монстра - пятого по величине капитала банка США J.P.Morgan.

В списке крупнейших банковских объединений появился новый банк,

который получил название J.P. Morgan Chase. Он станет третьим в мире по

величине активов после Citigroup (800 млрд. долл.) и Bank of America (680

млрд. долл.). Эта сделка станет последней в серии слияний ведущих

финансовых институтов США. По оценке экспертов, цена соглашения составит

около 36 млрд. долл.

Комментируя причины, по которым J.P.Morgan пошел на заключение

подобной сделки, сотрудник московского представительства банка заявил, что

хотя J.P.Morgan и входил в десятку крупнейших мировых инвестиционных

банков, однако в тройку лидеров самостоятельно пробиться он не смог. По

мнению международных экспертов, компании так и не удалось вырасти в

полномасштабный инвестиционный банк, оказывающий все виды услуг. Решить эту

проблему, используя только свои активы, J.P.Morgan не в состоянии. Заключив

соглашение с Chase Manhattan, J.P.Morgan получит возможность для развития

инвестиционной деятельности, тем более что этот банк обладает великолепно

развитой сетью инвестиционных подразделений по всему миру.

В представительстве Chase Manhattan Bank заявили, что комментарии по

ходу переговоров может давать только президент компании. Сотрудникам же

банка запрещено на эту тему информировать представителей средств массовой

информации. Более того, они отказались назвать даже имя своего президента.

Учитывая объем сделки, такая забота об информационной безопасности не

кажется чрезмерной.

Заключение соглашения о слиянии банков приведло к тому, что J.P.Morgan

перестанет существовать как независимый банк. Для Chase Manhattan это

приобретение станет крупнейшей покупкой другого банка за всю историю его

существования. До этого банк ограничивался более скромными сделками: Chase

Manhattan уже приобрел инвестиционно-банковские компании Hambercht & Quist

и Robert Fleming Holdings. Теперь же вновь образованная компания J.P.Morgan

Chase может стать одним из лидеров банковского бизнеса, конкурируя с такими

компаниями, как Goldman Sachs и Morgan Stanley Dean Witter.

На новость о возможном слиянии моментально отреагировал фондовый

рынок. Даже до официального объявления о заключении сделки стоимость акций

обоих банков выросла. Так, еще в начале недели котировки ценных бумаг

J.P.Morgan в ходе торгов достигли рекордного за последние 52 недели уровня.

До этого события на акции банка не наблюдалось повышенного спроса, теперь

же, по мнению экспертов, акции J.P.Morgan стали для инвесторов гораздо

более привлекательными.

Слияние и поглащение транснациональных банков привело к тому, что на

днях подтвердились слухи о возникновении в Северной Европе крупнейшего

банка.

Датский банк “Юниданмарк” и финско-шведский банк “МеритаНордбанкен”

объявили о слиянии. Слухи о такой возможности ходили уже давно. Слияние

банков создаст самый крупный финансовый институт в Северной Европе.

ЛИВАН (ИНОБАНК)

Иностранный капитал может создавать на территории Ливана две категории

банков: коммерческие (текущее банковское обслуживание и краткосрочные

кредиты) и специализированные (средне- и долгосрочные кредитные операции).

Эти банки открываются в форме ливанских АО. Все акции, составляющие капитал

такого банка, должны быть именными и по меньшей мере 1/3 акций должна

принадлежать ливанским физическим или юридическим лицам. Переуступка

подобных акций может производиться только с предварительного разрешения

Банка Ливана (БЛ), причем ливанец может передать свои права собственности

только ливанцу.

Любой инобанк может быть открыт только с предварительного согласия БЛ.

Направляется за подписью как минимум 3 человек на имя управляющего БЛ

запрос, а также оригиналы и две копии документов: 1. Список всех

участвующих в подписке (замораживании) и освобождении капитала с указанием

имен, гражданства и доли участия. 2. Документы, удостоверяющие личность

основателей банка, лиц, участвующих в подписке (замораживании) и

освобождении капитала, а также тех, кого предполагается назначить на высшие

адм. посты. 3. Справки об отсутствии судимости на каждого из указанных лиц

не более 3-х месячной давности. 4. Информация о финансовой ситуации каждого

участника. 5. Инвестиционный план банка. 6. Предварительный проект Устава.

В случае согласия на создание банка управляющий БЛ издает постановление с

указанием имен физических и юридических лиц, участвующих в подписке

(замораживании) и освобождении акций, а также доли участия каждого из них.

Причем переуступка этого права даже лицам, включенным в список, может

производиться только с согласия БЛ. В постановлении управляющего

фиксируется минимальная сумма капитала и размер депозита, который должен

быть заблокирован в счет ливанского казначейства и будет возвращен банку

без процентов лишь после его ликвидации. В случае если в течение 6 месяцев

с момента получения разрешения формальности по созданию банка не будут

выполнены, то оно теряет силу.

Подписка на капитал и перечисление стоимости всех акций банка

производится на заблокированный счет при БЛ на имя создаваемого банка без

выплаты процентов и комиссионных. Причем БЛ может принять указанный перевод

полностью или частично в иновалюте на один из коррсчетов за рубежом, а для

освобождения сам конвертирует сумму в ливанские фунты. БЛ открывает счет

для освобождения капитала только после получения нотариально заверенной

копии проекта Устава банка. С согласия БЛ часть капитала, не превосходящая

1/2 его суммы, может быть освобождена путем приобретения недвижимости,

необходимой для деятельности нового банка.

Создаваемый банк регистрируется в коммерческом суде по предоставлении

следующих документов: разрешение на открытие, удостоверенная копия Устава,

расписка в перечислении полной стоимости акций, протокол заседаний

оргсобрания и Адмсовета, избравших председателя и назначивших гендиректора.

АС должен получить у исполнителя коммерческого реестра свидетельство о

регистрации банка.

осле регистрации банк вносится в список финучреждений, публикуемый БЛ.

По завершении указанных процедур БЛ на основании обращения руководства

нового банка освобождает его капитал. Освобожденные фонды могут быть

размещены на любом счету в БЛ или в других банках. Банк должен начать

обслуживание клиентов в течение 1 года с момента его внесения в список

финучреждений, в противном случае он будет исключен из этого списка.

Главной сферой деятельности комбанков является текущее банковское

обслуживание клиентов и предоставление краткосрочных кредитов под гарантии.

Такой банк не может заниматься торговлей, производством и т.д. Вложения

средств в земельную собственность ограничены рамками площадей, необходимых

для его функционирования (офисы, жилье и т.д.). Комбанк не может

осуществлять посредничество на Бейрутской бирже.

При предоставлении кредитов коммерческий банк обязан проконтролировать

финансовое положение получателя и последующее использование им полученных

средств. Собственные акции банка не могут приниматься в качестве залога.

Запрещено предоставлять кредиты прямо или косвенно распорядителям счетов,

высшим служащим и другим сотрудникам БЛ, а также членам их семей. Общая

сумма кредитов не должна превышать 25% собственных фондов банка (капитал +

доходы) или 6% от его суммарных средств. Лимит кредита, выданного 1 лицу,

составляет 20% от собственных фондов. В случае предоставления кредитов в

иновалюте соотношение между суммой кредитов и суммой вкладов клиентов не

должно превосходить 65%.

Банк обязан создать ликвидные резервы в размерах 13% от суммы всех

вкладов (в лив.фунтах). Коэффициент платежеспособности комбанка,

рассчитанный на основе суммарных отчетов, не должен быть ниже 8%.

Открытие новых агентств в Ливане или за рубежом, а также их перенос на

другое место может производиться только с разрешения БЛ. Такое разрешение

действует в течение 1 года, после чего аннулируется. При этом банк должен

выделить открываемым подразделениям следующие квоты: главному офису – не

менее 1 млрд.ф. (660 тыс.долл.), любому агентству – 100 млн.ф. (66

тыс.долл.). В случае открытия филиала за границей, квота должна в 3 раза

превосходить предусмотренную для Ливана.

По получении разрешения на открытие банк обязан присоединиться к

Национальному институту гарантии вкладов в лив. фунтах. Ежегодный членский

взнос банка Институту не превышает 0,15% от всей суммы его кредитных счетов

по состоянию на 31 декабря. Вклады и другие обязательства в иновалюте,

принадлежащие иностранцам, освобождены от платы за гарантию. Комбанк должен

создать легальные резервы путем отчисления 10% от годичной чистой прибыли.

Специализированные банки функционируют в сфере инвестиционной деятельности

на средне- и долгосрочной основе. Решением БЛ миним. капитал подобного

банка при его создании должен составлять 13 млн.долл. при обязательном

блокировании в счет казначейства 15%. Специализированные банки могут

выполнять финансовое посредничество на Бейрутской бирже и оказывать другие

финуслуги. Актив банка не должен ни при каких условиях превосходить его

собственные средства. Кредиты должны обеспечиваться реальными гарантиями.

Сумма займа не может превышать 60% от стоимости реальных гарантий. Кредит,

предоставленный одному физическому или юридическому лицу не должен быть

больше 25% от собственных фондов банка. Специализированный банк не обязан

создавать ликвидные резервы.

Специализированный банк освобожден от налога на прибыль в течение первых 7

финансовых лет. С восьмого года начинает взиматься 4% капитала. Если

результатом ф.г. стали убытки, они не могут переноситься на следующий год.

Банк также освобожден от налога на движимость, на проценты по облигациям и

займам. Банк пользуется особыми привилегиями в связи с залогами под

кредиты.

Если залог не оплачен в срок, то по истечении 2 недель с официального

уведомления специализированный банк может приступить к его продаже для

покрытия обязательств, процентов и расходов. Председатель суда первой

инстанции может разрешить продажу залога по обращению банка без вызова

ответчика. Банк непосредственно получает долг от продажи залога.

В Ливане в 1998 г. функционировало 13 коммерческих и 3

специализированных инобанков. Кроме указанных категорий, также действовали

филиалы и представительства коминобанков и филиалы инофинучреждений. При

поддержке государства активно идет процесс слияния банков и создания с

участием инокапитала (страны Персидского залива и др.) крупных

финкорпораций, способных обеспечить средствами масштабные проекты.

Мы рассмотрели причины и последствия последних за эти 2-3 года

банковских слияний и поглощений.

Заключение

Транснациональные банки занимают существенное место в современных

международных экономических отношениях Являясь порождением и

проявлением процесса интернационализации, транснациональные банки

повлияли на развитие процесса глобализации. Этот сравнительно новый научный

термин уже получил широкое распространение, хотя еще не имеет устоявшегося

и четкого определения.

Процесс глобализации имеет всеобщий характер и находит отражение во

многих науках, в первую очередь в экономической науке, причем финансовая

глобализация и соответственно деятельность ТНБ имеют приоритетное значение.

Деятельность ТНБ воздействует на мировые процессы, обуславливая растущую

взаимозависимость транснациональных управленческих структур и государств.

Поэтому представляется необходимым изучение современных направлений

деятельности ТНБ в новых условиях, существующих в мировом хозяйстве.

Международные банковские компании сталкиваются в настоящее время с

большими трудностями в деле мобилизации и размещения капиталов.

Эффективность мобилизации средств транснациональными банками

определяется следующими факторами:

- финансовые рынки быстро разрастаются в институты глобального

масштаба и многие из них (например, рынки депозитов в евровалютах, рынки

иностранных валют, государственных ценных бумаг) становятся такими рынками,

которые связывают Европу, Северную Америку и Восточные страны в единую

финансовую сеть, функционирующую непрерывно. Не отстают и рынки акций, а

также фьючерсные рынки с разветвленными по всему миру операциями в

стремлении удовлетворить как можно большее число компаний и расширить

финансовый инструментарий;

- устаревшие методы кредитования трансформируются в новые финансовые

инструменты и способы мобилизации капитала. Из наиболее важных тенденций

можно назвать ссуды под ценные бумаги и крупнейшие взаимные фонды В

последнее время ТНБ все чаще сталкиваются с трудностями в привлечении

недорогостоящих депозитов, поэтому они занимаются поиском фондов, поощряя

таким образом всяческие финансовые инновации, вовлекая ТНБ в конкурентную

борьбу за финансовые ресурсы не только друг с другом, но и с тысячами

других финансовых институтов Многие потен т шальные заемщики также открыли

для себя инновационные способы пополнения собственных фондов, например,

путем продажи краткосрочных векселей инвесторам, не прибегая к помощи

банковских учреждений;

- во многих странах были устранены барьеры между дилерами по

операциям с ценными бумагами и транснациональными банками, чему

способствовало некоторое снижение государственного регулирования во многих

странах. Подобные изменения традиционно сложившихся ролей не позволяют

ясно видеть реальные различия между различными типами финансовых

организаций В то время как крупные банки были первыми, кто

интернационализировал свои операции, а дилеры только следовали за ними,

перехватывая многих клиентов.

Поэтому сейчас многие транснациональные банки связывают свое будущее

со способностью создать надежные основы на всех рынках мира и предлагать

достаточно полный ассортимент финансовых услуг, концентрируя свое внимание

в первую очередь на операциях с ценными бумагами, планировании

инвестиций, кредитовании промышленности, лизинге, факторинге и т.п.,

совершенствовании функционирования корреспондентских сетей, маркетинге,

создании конкурентных стратегий. Это все имеет особое значение в деле

мобилизации капиталов транснациональными банками, в расширении ресурсной

базы и в создании новых возможностей для размещения финансовых средств.

При поиске недорогих источников капиталов ТНБ используют значительное

многообразие организационных структур для обслуживания международной

деятельности. К основным организационным формам в транснациональном

банковском секторе относятся банковские отделения. филиалы, совместные

компании, иностранные компании.

Представительство является простейшей формой присутствия ТНБ на

международных рынках Это учреждение с ограниченным набором услуг, с

недорогостоящими гибкими организациями, которые активно занимаются поиском

новых потребительских структур и служат своеобразным соединительным

звеном для поддержания контактов с постоянными клиентами ТНБ.

Наиболее распространенной организационной единицей для большей части

ТНБ являются банковские отделения. Как правило, иностранные отделения

ориентируются преимущественно на коммерческих потребителей. Заграничные

отделения не представляют собой самостоятельных юридических единиц, это

подразделения одной банковской транснациональной корпорации. Обычно они

имеют такие же полномочия и возможности обслуживания, как и национальные

отделения ТНБ, но подчиняются другим правилам регулирования.

Многие ТНБ учреждают или приобретают дочерние компании за границей. В

правовом отношении это самостоятельные корпорации, поэтому если головной

банк оказывается банкротом, это необязательно влечет за собой закрытие

дочерних компаний Дочернюю компанию также можно закрыть, не оказав

отрицательного влияния на головной банк, как это было, например, на

Филиппинах, когда был закрыт филиал банка Сити Банка из Нью-Йорка. Весьма

часто дочерние компании используются вместо отделений в соответствии с

местными правилами регулирования или ради налоговых выгод.

ТНБ, которые озабочены возможностью подвергнуться риску при выходе на

новые зарубежные рынки, не обладая для этого необходимыми знаниями и

контактами с местной клиентурой или имея намерения предлагать такие виды

услуг, которые не имеют права предоставлять именно банковские организации,

могут выбрать вариант вхождения в совместное предприятие с одной из

иностранных фирм

Филиалы, которые создаются в соответствии с законом Эджа - это

самостоятельные корпоративные единицы, которые являются филиалами или

американских, или каких-либо иностранных банков, действующих в СИГА.

Таким образом, существуют достаточно разнообразные

организационные структуры функционирования ТНБ, которые характерны для

современного этапа глобализации финансового рынка.

Необходимо отметить, что деятельность ТНБ строго регулируется как на

родине этих банков, так и в странах, на территории которых ТНБ

функционируют. В то же время проявляется тенденция и к дерегулированию

международного банковского дела Но в настоящее время нее большее число

стран признает необходимость координации всех мероприятии по

регулированию, чтобы все ТНБ, действующие в масштабах мирового хозяйства,

подчинялись единым правилам.

Почти повсеместно существует стремление к обеспечению сохранности

средств вкладчиков, которое находит свое выражение в определенных законах и

нормах, ограничивающих склонность транснациональных банков к риску, а также

в правилах, определяющих минимальную сумму акционерного капитала. Кроме

того, деятельность ТНБ регулируется в направлении стабилизации роста

финансовых и кредитных операций, проводится контроль курсов иностранных

валют, есть правила, ограничивающие утечку дефицитного капитала, или нормы,

которые призваны защитить ТНБ от внешней конкуренции. Государство

регулирует создание новых банков, дает разрешения на использование тех или

иных видов депозитов или других финансовых инструментов для мобилизации

средств Серьезно проверяются качество и достаточность банковского капитала.

Таким образом, существует сложившаяся система регулирования со

стороны материнских и принимающих государств, и, действительно, остро стоит

проблема развития регулирования деятельности ТНБ на глобальном уровне.

Большое внимание в деятельности ТНБ уделяется маркетинговым стратегиям Они

связаны с выработкой общих конкурентных стратегий ТНБ и направлены на

изучение международных рынков и предоставление на них новых банковских

услуг, что является одним из наиболее рисковых мероприятий для банка

Процесс маркетингового развития новых банковских услуг можно разбить на

следующие этапы: разработка новых идей, формулировка сущности, природы и

конечной цели возможной новой услуги; поиск того, кого она может привлечь,

анализ соответствия новой услуги целям ТНБ, исследование финансовых

потребностей банковских клиентов и сегментов рынка, которому можно

предоставить новые услуги, определение уровня спроса на новые услуги для

покрытия расходов на производство, рекламу и распространение любой из этих

услуг, а также прогнозирование их вклада в общие доходы банка, анализ

соответствия рынка новых услуг существующим службам и персоналу ТНБ,

разработка планов маркетинга, позволяющая довести до сведения клиентов, что

ТНБ предлагает новую услугу, на основе первых полученных результатов

принятие решения о том, стоит ли продолжать предоставление нового

банковского или же его надо исключить.

Самые удачные стратегические разработки и предложения новых банковских

услуг основываются на фундаментальных концепциях маркетинга -дифференциации

услуг и сегментации рынка.

Дифференциация услуг достигается тогда, когда ТНБ смог убелить

клиентов в том, что является единственным в своем роде учреждением как по

качеству, так и по количеству предоставляемых услуг. Обычно для этого

необходима мощная рекламная кампания , чтобы внедрить в сознание клиентов

нужную идею и образ предлагаемой транснациональным банком услуги.

Преимущество маркетинговой стратегии дифференциации банковских услуг

состоит в том, что она лает транснациональному банку рычаги ценообразования

Другой стратегией является стратегия сегментации рынка, в ходе реализации

которой рынок делится на сегменты, и ТНБ должен определить наиболее

выгодные из них. Обе эти стратегии маркетинга достаточно выгодны,

эффективны, видимо, их необходимо применять в сочетании. Кроме того, в

стратегиях важно определить влияние новых услуг на степень риска для ТНБ.

Можно выделить основные глобальные направления маркетинга транснациональных

банков:

международный маркетинг - который прежде всего направлен на развитие

международного характера банковских операций. Данное направление в первую

очередь реализуется за счет мощных филиальных сетей по всему миру и

освоения новых информационных технологий, которые позволяют совершать

операции в международном масштабе Также необходимо отметить роль

корреспондентских отношений,

универсализация деятельности ТНБ. Транснациональный банк превращается в

так называемый "супермаркет" финансовых услуг, в котором клиент может

получить практически любую финансовую услугу, существующую в мире на

данный момент. Нужно отметить, что транснациональный банк, прежде всего,

является носителем новых финансовых услуг, что позволяет ему легко

выдерживать конкуренцию. Освоение новых видов финансовых услуг происходит

прежде всего в результате жесткой конкуренции со стороны небанковских

институтов, т.е. различных инвестиционных фирм, финансово-

консультационных, различных пенсионных фондов и т.д.; высокое качество

услуг и профессионализм работников транснационального банка.

Высокая степень защищенности практически всех операций ТНБ,

предоставление высоких гарантий на совершаемые сделки, другими словами,

хорошая степень защиты от возможных рисков в данной области - это прежде

всего достигается за счет огромных средств, которыми располагают ТНБ, а

также за счет политики высоконадежных клиентов, с которыми совершаются

сделки и которым ТНБ оказывают услуги, а также за счет политики выбора

"надежной" страны в процессе размещения филиалов и проведения операций на

зарубежных рынках. И в данном случае очень важным становится оценка

рисков, связанная с политической и экономической ситуацией в той стране,

где транснациональный банк собирается проводить какие-либо операции или

размещать свой филиал, транснациональные банки способствуют продвижению

производительного капитала на зарубежные рынки Транснациональные банки за

счет международных финансовых связей часто выступают гарантом

национальных производителей при осуществлении международных расчетов, в

частности, аккредитивов.

Таким образом, ТНБ играют большую роль в осуществлении экспортной

политики страны, и, с другой стороны, получают достаточно надежных

клиентов и проводят менее рискованные операции.

Именно в этих четырех направлениях разрабатываются маркетинговые

программы в ТНБ. Такая концепция маркетинга достаточно актуальна для

российских банков.

Выход российских банков на международный рынок за счет создания

разветвленной и гибкой филиальной сети или установления корреспондентских

отношений с зарубежными банками позволят им привлекать новые инвестиции в

Россию и дополнительные финансовые ресурсы, что позволит банкам в свою

очередь занять наиболее устойчивое и стабильное положение на финансовом

рынке.

Расширение спектра предоставляемых услуг и их универсализация позволит

российским банкам привлекать новых клиентов как в России, так и за рубежом.

А качество предоставляемых услуг и квалифицированность менеджеров банка

обеспечат стабильность и устойчивость работы банков на финансовом рынке.

Также нужно отметить, что российские коммерческие банки, в результате

развития международных финансовых связей, должны будут способствовать

развитию международной торговли и проникновению национального промышленного

капитала на зарубежные рынки, и тем самым будут оказывать положительное

влияние на развитие промышленного производства в России.

Именно разработки в данных направлениях могут помочь Российским банкам

создать устойчивое положение не только внутри страны, но и на международном

уровне.

Таким образом, правильный выбор маркетинговых направлений

деятельности ТНБ особенно в сочетании с современными информационными

технологиями может дать ему существенные конкурентные преимущества.

Российские банки вполне могут перенимать богатый опыт деятельности ТНБ,

особенно в условиях, когда Россия стремится интегрироваться в мировое

хозяйство. Российские банки должны иметь информацию о мировых рынках, о

глобальных процессах, о новых финансовых инструментах Эту информацию можно

почерпнуть из изучения деятельности транснациональных банков. которые

являются носителями самых новых элементов финансовой глобализации.

Поэтому российские банки проявляют чрезвычайно большой интерес к

различным направлениям деятельности зарубежных банков и используют их опыт

по мере возможности для расширения своих функций, повышения эффективности,

ликвидности, расширения ресурсной базы. Зарубежный опыт уже принес

некоторым российским банкам позитивные изменения. Так, в течение последних

месяцев 2000 года улучшились основные финансовые показатели российских

банков. Совокупный размер капиталов у банков. входящих в первую тридцатку,

увеличился по состоянию на начало ноября 2000 года в 1,5 раза по сравнению

с аналогичным показателем на начало сентября. Следует сказать, что за все

предыдущие месяцы 2000 года этот показатель изменялся незначительно. Это

произошло в результате общего изменения экономической конъюнктуры в стране,

некоторого увеличения выпуска продукции и роста ВВП и, как отмечает

руководство ряда банков, в результате использования рекомендаций зарубежных

банковских организаций и применения их методик по изучению рынка

банковских продуктов, спроса, конкурентных ситуаций- потребителей и т.д.

Увеличение объемов расчетов, проходящих через банки, расширило их

операции и средства и повысило доходность и ликвидность. Так, в частности,

значительно нарастили капитал "Глобэкс" и российский "Дойче Банк". "Дойче

Банк" успешно действует, благодаря в первую очередь имеющимся связям с

зарубежными транснациональными банками и расширению клиентской базы.

Таким образом, российские банки предпринимают активные попытки

функционирования на основе использования зарубежных контактов, разработки

стратегий с учетом тенденций глобализации и опыта зарубежных банков, в

первую очередь крупнейших ТНБ.

Пожалуй, одним из наиболее доступных для российских банков направлений

деятельности, которое можно позаимствовать российским банкам у ТНБ,

является механизм кредитования промышленности и формы участия банков в

финансово-промышленных группах.

В заключение следует еще раз подчеркнуть, что российские банки должны

активно использовать разнообразный опыт деятельности ТНБ различных стран,

пути формирования ими организационных структур, применения передовых

информационных технологий, основы менеджмента и маркетинга, организацию

операций. Кроме того, транснациональные банки имеют долгосрочные основы

участия в финансово-промышленных группах, что также может иметь большое

значение для опыта интеграции финансовых и промышленных компаний России.

Библиография

1. Астапович А.З., Белянова Е.В, Мягков Е.Г. Международный опыт

реструктуризации банковской системы. М., 1998

2. Банки и банковские оперции. Под ред. Жукова Е.Ф. М., 2000

3. Богданова О.М. Коммерческие банки России. М., 1999

4. Ерпылева Н.Ю. Международное банковское право. М., 1999

5. Жуков Е.Ф. Деньги. Кредит. Банки. М., 1999

6. Котлер Ф. Маркетинг, менеджмент. Пер. с англ. М., 1999

7. Кураков В.М. Банки в современных экономических системах. Чебоксары. 1998

8. Круглов В.В. Основы международных валютно-финансовых и кредитных

отношений. М., 1998

9. Москвин В.А. Предприятие и коммерческий банк. М, 1998

10. Панова Г.С. Кредитная политика коммерческого банка. М., 1999

11. Петров В. Стратегические альянсы: теория и зарубежный опыт. М. 1999

12. Сироткин В.Б. Обеспечение надежности инвестирования в реальный сектор

экономики. М. 1998

13. Стоянова Е. Финансовый менеджмент. М. 1999

14. Усоскин В.А. Современный коммерческих банк. М. 1999

15. Уткин Э.А. Банковский маркетинг. М. 1998

16. Актуальные проблемы глобализации. «Мировая экономика и международные

отношения»., 1999, № 9

17. Алексеев А. Общий надзор: проблемы и перспективы. «Законность». 1998 №

2.

18. Дементьев В. Финансово-промышленные группы в российской экономике.

«Российский экономический журнал». 1998.№ 5,6, 1999 № 2

19. Кузнецов В. Что такое глобализация? «Мировая экономика и международные

отношения», 1998 № 2,3

20. Мовсеян А.Г, Огнивцев С.Б. Транснациональный капитал и национальные

государства. «Мировая экономика и международные отношения». 1998 № 6

21. Сажин Д. Новый американский супергигант. «Мировая экономика и

международные отноешния». 1998, № 6

22. Саркисянц А.Г. Слияния и банкротства банков. Мировой опыт. «Мировая

экономика и международные отношения», 1998, № 10

Литература на иностранных языках

23. Banking on a crisis? «The Economist» Oct 31, 1999

23. Banking Tomorrow - Communications/ «Wall Street Journal» - May, 2000

24. Dermine. Y. European banking in the 1990s/ Oxford.1998

25. Marban V. Individual Bank Reserve management. Chicago. 1998

-----------------------

[1] Bankers Almanah: World ranking/RBI/1999

[2] Banker Almanah: World ranking/RBI/1999

[3] Brady T.E.Changes in Loan pricingand BusinessLending at Banks/ NY/1998

[4] Rhoaders. SA., Savahe DT. Holding companies and Branch Banking Systems.

NY. 1999

[5] 0BC: . Матук Ж. Финансовые системы Франции и других стран. М. 1999,

с.185

[6] Rose P.S. Commercial Bank Management.NY. 1999. Pp 73, 361

[7] Круглов В.В. Основы международноных финансовых и кредитных отношений.

1999 с 264

[8] Круглов В.В. Основы международных валютно-финансовых и кредитных

отношений. М., 1999, с.263, 264

[9] Там же

[10] Rose P.S. Commercial Bank management/ NY/1999,p.574

[11] Ansoff I. The new corporative strategy. NY. 1998

[12] Doyle. P. Marketing. Management and Strategy. NY. 1999

[13] Банковское дело. 1998. № 6, с.16

[14] Международный опыт реструктуризации банковских систем. А.З. Астанович,

Е.В. Белянова, Е.Г. Мягков. Бюро экономического анализа. М. 1998

[15] Финансист. 1. 1999

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5